За спазване на разпоредбите на Закона срещу пазарните злоупотреби с финансови инструменти /ЗПЗФИ/ беше извършена проверка от служители на Комисията за финансов надзор /КФН/ на търговията с акции на „Инвестор.БГ” АД. В хода на проверката е установено, че в периода от 03.01.2007г. до 08.03.2007г. Мариян Пламенов Йорданов, в качеството му на физическо лице – продавач, е сключил сделки за продажба на акции на „Инвестор.БГ” АД с „Мариян ТР” ЕООД, при което не се променя действителният притежател на акциите. С оглед това, че Мариян Пламенов Йорданов е собственик и управител на „Мариян.ТР” ЕООД и поръчките за покупка и за продажба са подадени от едно и също лице, а именно – Мариян Йорданов, може да се направи обоснованият извод, че са сключени сделки, в резултат на които не се променя действителният притежател на акциите, което е един от признаците на манипулиране на пазара, съгласно т. 3 от Приложението към чл. 27, ал. 1 от ЗПЗФИ. С това си деяние Мариян Пламенов Йорданов е нарушил разпоредбата на чл. 11 във връзка с чл. 6, ал. 2, т. 4 от Закона срещу пазарните злоупотреби с финансови инструменти.
За извършеното от Мариян Йорданов нарушение е съставен акт за установяване на административно нарушение, въз основа на който е издадено наказателно постановление № Р-10-130 от 02.06.2007г. за извършено нарушение на чл. 11 във връзка с чл. 6, ал. 2,          т. 4 от ЗПЗФИ. С издаденото наказателно постановление на Мариян Йорданов е наложена минимално предвидената от закона глоба в размер на 20 000 лева. Същото е обжалвано по реда на чл. 59 и следващи от ЗАНН.
Наказателното постановление е потвърдено с Решение на Софийски районен съд от 07.11.2007г.  и с Решение на Административен съд – София от 02.10.2008г., което в влязло в сила.  Решението на Административен съд – София е окончателно и не подлежи на обжалване.
 

Ралица Агайн, заместник-председател на КФН, ръководещ управление "Застрахователен надзор",  издаде решения, с които вписа  в регистъра на застрахователните брокери:
„АБАКУС БРОКЕР” ООД, гр. Стара Загора и „АКВАИНС БРОКЕР” ООД, София.
Решенията 1320, 1322 са публикувани в раздел „Административни документи”.

Димана Ранкова, зам.-председател на КФН, ръководещ управление "Надзор на инвсетиционната дейност", задължи СД на „Сирма” АД, гр. Пловдив да предложи на ОСА да не гласува единствената точка от дневния ред, свързана с вземане на решение за продажбата на предприятие „Текстилни влакна”,гр. Чирпан

Пълния текст на решение 1312 може да намерите в раздел "Административни документи".

ЕК поиска съдействие от Комитетът на европейските регулатори по ценни книжа (CESR)  на 16 юли 2008 година относно надзорни въпроси, които биха възникнали в случай че ПКИПЦК е управлявано от управляващо дружество, разположено в друга страна-членка (паспорт на управляващата компания). Искането последва публикуването на предложенията на Комисията за подобрена  рамка на ЕС за инвестиционните фондове, която да бъде въведена чрез промени на Директивата относно ПКИПЦК (за допълнителна информация относно това, вижте Бележки за редактора). Искането на Комисията от CESR е предназначено да улесни разработването на разпоредби, позволяващи въвеждането на паспорта за управляващо дружество съгласно условия, които са съвместими с високо ниво на защита на инвеститорите. Комисията заяви че след получаване на мнението на CESR, тя има за цел да излезе с подходящо законодателно предложение навреме за неговото приемане по време на текущото законодателство.

В консултацията на CESR се коментират следните ключови въпроси :

Определение на домицил: CESR определя подробни разпоредби, предназначени да осигурят яснота относно държавата членка по произход на управляващото дружество, ПКИПЦК и депозитара. Този раздел включва въвеждането на ново понятие, това на местна точка за контакт, която трябва да бъде установена за дистанционно управлявани договорни фондове.

Приложим закон и надзорни отговорности: Консултацията на CESR включваше подробни разпоредби относно приложимото право и разпределение на отговорностите, както в случай на свободно предоставяне на услуги, така и услуги предоставени чрез клон. Този раздел също излага разпоредби, предназначени да улеснят сътрудничеството между компетентните институции, включително взаимно делегиране на надзорни задачи и възможността да се установят колегии от надзиратели.

Процедури за оторизиране на фондове на ПКИПЦК, чието управляващо дружество е установено в друга държава членка: Консултацията определя ясно процедурата, която трябва да бъде следвана когато се оторизира ПКИПЦК съгласно рамката на паспорта на управляващото дружество. Това включва разпоредби относно условията при които компетентната институция на държавата членка по произход на ПКИПЦК трябва да одобри избора на управляващото дружество.

Непрекъснат надзор на управлението на фонда: Консултацията на CESR определя подробни разпоредби относно потока на информация от участващите компании към компетентните институции и между самите компании. Има също така разпоредби, отнасящи се за ролята на одиторите в контекста на паспорта.

Разглеждане на нарушения на норми, регулиращи управлението на фонда: Консултацията разглежда обстоятелства при които компетентна институция желае да предприеме принудителна мярка срещу компания, установена в друга държава членка. Има също така конкретни разпоредби, предназначени да осигурят справедливо третиране на притежателите на дялове в случай на нарушение.

Консултацията на  CESR, както и прессъобщението по този повод са публикувани на интернет страницата ни в раздел „ЕС Информация”, „ЕС новини/уведомления”.

На свое заседание от 12  ноември  2008 г. КФН взе следните решения:

1. Одобри търгово предложение от „Радита” ООД, гр. Търговище за закупуване чрез инвестиционен посредник ФК „Евър” АД на акции на „Поляница” АД, гр. Търговище, от останалите акционери на дружеството. Предложената цена на една акция е 17.95 лв.

2. Наложи временна забрана  на търгово предложение от „Пи Еф Ейч Си Естаблишмънт”, гр. Вадуц, Княжество Лихтенщайн за закупуване чрез инвестиционен посредник „Първа Финансова Брокерска Къща” ООД на акции на „Балкантурист елит” АД, гр. София, от останалите акционери на дружеството.

3. Вписа последваща емисия от акции на „Мостстрой” АД с цел търговия на регулиран пазар. Емисията е в размер на 4 459 760  лв., разпределени в 4 459 760  броя обикновени акции с номинална стойност от 1 лв.  всяка, и е издадена в  резултат на увеличаване на капитала на дружеството със собствени средства от 1 114 940  лв. на  5 574 700  лв. 

4. Призна пълна правоспособност на отговорен актюер  на Петър Иванов.

С Решение № 872-ФБ от 23.07.2008 г. на заместник – председателя на КФН е приложена принудителна административна мярка (ПАМ) срещу БФБ, във връзка с несъответствия на функционалността на системата за дистанционно подаване на поръчки – COBOS, с новата търговска платформа XETRA. Това решение е обжалвано от страна на БФБ пред ВАС. Към настоящия момент ВАС не се е произнесъл по законосъобразността на приложената мярка и няма съдебно решение по същество на спора. В хода на процеса ВАС с Определение от 21.10.2008 г. е спрял предварителното изпълнение на ПАМ, но това определение няма отношение по съдържанието на самата наложена ПАМ, а единствено касае предварителното й изпълнение.
Срокът за изпълнение на същата е изтекъл на 23.08.2008 г. и поради несъобразяването от страна на БФБ с приложената мярка, на БФБ е съставен акт от 08.10.2008 г. за нарушение на чл. 127, ал. 5, във вр. с чл. 118, ал. 1, т. 1 от Закона за пазарите на финансови инструменти, по който към днешна дата административнонаказващият орган не се е произнесъл.
В разпоредителната част на обжалваното Решение № 872-ФБ от 23.07.2008 г. на заместник – председателя на КФН, е предвиден 30-дневен срок за изпълнението му, считано от постановяването. Към датата на Определението на ВАС, с което е спряно предварителното изпълнение на ПАМ (21.10.2008 г.) са минали три месеца от издаване на ПАМ и два месеца от изтичането на срока за изпълнението й. Към тази дата е отпаднал правния интерес от спирането на предварителното изпълнение, което автоматично прави самото спиране безпредметно.
Съгласно разпоредбата на чл. 120 от Закона за пазарите на финансови инструменти „Решението за прилагане на принудителна административна мярка подлежи на незабавно изпълнение, независимо дали е обжалвано”. Законодателят е предвидил по силата на самия закон предварително изпълнение при налагане на ПАМ спрямо поднадзорни лица, защитавайки особено важни обществени интереси. Поради това безспорно в настоящия случай, хипотезите по чл. 120 от Закона за пазарите на финансови инструменти и чл. 15, ал. 5 от Закона за Комисията за финансов надзор, не предвиждат възможност съдът да спре изпълнението на административния акт.

Бисер Петков, заместник-председател на КФН, ръководещ управление "Осигурителен надзор", одобри измененията и допълненията в правилниците на универсалния и професионалния пенсионен фонд, управлявани от ПОД „Алианц България”, приети от УС  на дружеството.

Пълния текст на решения 1323 и 1324 може да намерите в раздел "Адмиситративни документи"

Изпит за професионална квалификация на застрахователен брокер – едноличен търговец и на лицата по чл. 157, ал. 2 и 3 от Кодекса за застраховането ще бъде проведен на 10 януари 2009 г.
Лицата, желаещи да се явят на изпита подават заявление по образец заедно с приложенията по чл. 3, ал. 2 от наредбата, в сектор „Деловодство” на Комисията за финансов надзор, като задължително посочват телефон, телефакс или електронен адрес за връзка. Документите се подават до 15 декември 2008 г.
Редът и конспектът за изпита, който ще се проведе на 10 януари 1009 г. са публикувани на страницата на КФН в раздел „Изпити за правоспособност”.

На свое заседание от  5 ноември  2008 г. КФН взе следните решения:

1. Вписа като публично дружество „Експат Бета” АДСИЦ, както и емисията акции на дружеството с цел търговия на регулиран пазар. Емисията е в размер на 4 342 890  лв., разпределени в 4 342 890  броя обикновени акции с номинална стойност от 1 лв.  всяка и представлява съдебнорегистрирания капитал на дружеството.

2. Вписа последваща емисия от акции „Корпорация за технологии и иновации „Съединение” АД. Емисията е в размер на 9 000 024  лв., разпределени в 9 000 024  броя обикновени акции с номинална стойност от 1 лв.  всяка, и е издадена в  резултат на увеличаване на капитала на дружеството със собствени средства от 3 000 008  лв. на  12 000 032 лв. 

3. Вписа последваща емисия от акции „Явор” АД, гр. Варна. Емисията е в размер на 14 967 421  лв., разпределени в 14 967 421 броя обикновени акции с номинална стойност от 1 лв.  всяка, и е издадена в  резултат на увеличаване на капитала на дружеството от 112 537  лв. на  15 079 958  лв. 

4. Наложи временна забрана на търгово предложение., от Маркар Ширинян за закупуване чрез инвестиционен посредник „Дилингова Финансова Компания” АД, гр. София на акции на „Метрон” АД, с. Пролеша, община Божурище, Софийска област от останалите акционери на дружеството.

5. Одобри търгово предложение от „Техмаш” ООД, гр. Казанлък за закупуване чрез инвестиционен посредник „Евро Финанс” АД, гр. София на акции на „ЗИНО” АД, гр. Казанлък от останалите акционери на дружеството. Предложената цена на една акция е 20.17 лв.

Управление "Осигурителен надзор" на КФН обяви резултатите от дейността по допълнително пенсионно осигуряване за деветмесечието на 2008 г. Информацията е получена на база на финансовите отчети и справки, представени от пенсионноосигурителните дружества в Комисията за финансов надзор. Публикувани са и данните за разпределението на осигурените лица по пол и възраст към 30.09.2008 г. В обявените резултати на пенсиоонноосигурителните дружества към 30.09.2008 г. са включени и данни за лицензираното през първото тримесечие на годината пенсионноосигурително дружество „Пенсионноосигурителен институт” АД. Към края на деветмесечието в управляваните от това дружество пенсионни фондове все още не са постъпили осигурителни вноски.
Към 30.09.2008 г. общият брой на осигурените лица в четирите вида пенсионни фондове – универсални, професионални, доброволни и доброволни по професионални схеми – е 3 596 666 души. Спрямо 30.09.2007 г. общият брой на осигурените лица е нарастнал с 241 717 души или със 7,2 на сто.
Общият размер на нетните активи, акумулирани в пенсионните фондове, към 30.09.2008 г. е 2 381 560 хил. лв. и в сравнение с края на деветмесечието на 2007 г. отбелязва ръст от 10,3 на сто. От началото на текущата година общият размер на нетните активи на пенсионните фондове се е увеличил с 2,73 на сто, като в същото време нетните активи на доброволните и на професионалните фондове са намалели съответно с 15,8 на сто и 5,6 на сто. 
Подробна информация за резултатите от дейността по допълнително пенсионно осигуряване за деветмесечието на 2008 г. и за осигурените лица и натрупаните средства към 30.09.2008 г. по пол и възраст може да намерите в раздел “Осигурителен пазар”, “Статистика и анализи” за 2008 г.